在伊丽莎白女王统治英格兰的时代里,政治风云变幻。都铎王朝的成员和一些贵族都在预谋着反叛计划。影片的主角是爱德华·德维尔,他就是著名的牛津伯爵,影片从他的视角展开了叙述。实际上,爱德华·德维尔不仅仅是伊丽莎白女王的乱伦情人,他更是所有莎士比亚作品的执笔人。在影片的讲述中,莎士比亚,不过是一个傀儡而已…。紫陽真人被陰魔所傷,用法力封住陰魔後傷重而死,但封印只能封住陰魔六十年。 法師健與月媚從小青梅竹馬,但媚父嫌健家貧,不肯讓女兒嫁給他,同時,心術不正的二世祖秋亦愛上月媚,不時與健相鬥。後來,秋因為是六脈奇陰的命格,能解去陰魔的封印,因此被陰魔收服,拜了陰魔為師,而陰魔則安排秋同時拜紫陽的弟子馬乾為師,使秋學了正邪兩派道術。健則跟隨大法師徐坤學道術。 馬乾與徐坤重遇,發覺陰魔快將重生,想盡辦法制止,但陰魔還是逃出了封印,不住上附近居民的身,四處作惡。馬乾與徐坤合力盡將真傳傳給健,健因此得兩派真傳,與陰魔惡鬥,但這時陰魔上了月媚身,令健不能傷她,之後陰魔又上了健親姐身,繼續與健等相鬥。最後陰魔終離開健姐身體,被健等消滅。。